Välkommen till Evli fonder

Ägarpolicy förfondernas innehav i svenska bolag

Evli Fonder AB förvaltar ett antal fonder som placerar sina tillgångar i olika företags aktier. Genom innehaven är fonderna delägare i bolagen och har därmed möjlighet att utöva ett ägarinflytande.
   Uppdraget att förvalta fonderna innebär att Evli Fonder AB företräder andelsägarna även i ägarfrågor. Denna ägarpolicy beskriver hur fond­bolaget agerar i ägarfrågor.
   Enligt lag och etik ska fondbolaget enbart handla utifrån andelsägarnas gemensamma intresse. Eventuellt ägarinflytande ska därför alltid styras av målet att i ett långsiktigt perspektiv öka värdet på fondernas aktieinnehav.
   Eftersom tillgångarna i fonderna när som helst kan återlösas av andelsägarna, måste fonderna alltid kunna avyttra sitt innehav. Detta kräver att fondbolaget alltid ska kunna agera självständigt, utan hänsyn till andra parter än andelsägarna. Styrelserepresentation eller andra närmare kopplingar till bolag, som fonderna har placerat eller kan komma att placera i, är därmed inte förenligt med fondbolagets uppdrag.
   Fondbolaget deltar normalt inte i bolagsstämmorna i de bolag där fonderna har innehav, vare sig direkt eller genom ombud. Om beslut i ett bolag, där fondbolaget har möjlighet att utöva reellt inflytande, anses vara av så väsentlig betydelse för fondernas andelsägare, att fondbolaget bör vara representerat på stämman, krävs att deltagandet förelägges fondbolagets styrelse. Sådana väsentliga beslut kan t.ex. röra förvärv och fusioner, nyemissioner, optionsprogram, styrelsesammansättning och återköp av egna aktier. I de fall fondbolaget utnyttjar möjligheten till ägarinflytande, ska andels­ägarna informeras om detta via fondbolagets hemsida samt i årsberättelsen respektive halvårsredogörelsen. Noteras bör dock att fondbolagets möjligheter till inflytande begränsas av lagen om investeringsfonder (2004:46), som stadgar att fondbolag inte får ha större andel av rösträtten i ett bolag än fem procent.
   För att fondbolaget ska ha möjlighet att identifiera eventuella för andelsägarna viktiga frågor, krävs att bolagens kallelser till bolagsstämmor lämnas i god tid samt omfattar specificerade förslag till val av styrelseledamöter, ersättnings- och incitamentsprogram samt frågor om kapitalstruktur och att de i övrigt uppfyller regler och rekommendationer enligt Aktiebolagslagen, Aktiemarknadsnämndens uttalanden samt nbk:s rekommendationer.
   Om fondbolaget skulle bli tillfrågat att deltaga i nomineringsprocessen till styrelsen i ett bolag där fonderna har ägarintresse, ska detta föreläggas fondbolagets styrelse för beslut. Om fondbolaget deltar i processen, ska inriktningen vara att finna styrelseledamöter med hög integritet samt med kompetens som främjar bolagets utveckling ur ett ägarperspektiv.
   Om fondbolaget skulle utöva ägarinflytande i frågor kring incitamentsprogram, är grundinställningen att programmen ska vara utformade med stor hänsyn till såväl moral som affärsetik samt vara klart relaterade till verksamhetens reella utveckling.